Calculadora de rebalanceamento de carteira
Estime compras de ações inteiras para direcionar dinheiro novo aos pesos desejados da carteira.
Como funciona
Informe o ticker, a quantidade de ações atual, o preço atual e o percentual desejado para cada ativo. Acrescente o novo aporte. Os preços podem ser informados manualmente ou obtidos por cotação. Todos os preços e valores devem usar a mesma moeda, pois a ferramenta não converte moedas.
A calculadora avalia os ativos, soma o aporte e calcula os valores desejados. Ordena as diferenças positivas da maior para a menor e aloca ações inteiras enquanto a compra couber na diferença e no dinheiro restante. A tabela mostra ações, custos estimados e dinheiro que sobrou.
No exemplo, a carteira modelada de 12.000 tem valores desejados de 7.200 e 4.800. Com preços de 100 e 80, a ferramenta sugere 12 e 10 ações. O arredondamento para ações inteiras pode deixar a carteira distante dos objetivos.
Confira o ticker, a moeda dos preços, a quantidade de ações, os objetivos e o aporte antes de usar a estimativa. Cotações não garantem o preço de execução. A calculadora não faz operações nem inclui taxas, impostos, liquidação ou mudanças de preço.
Passo a passo
- Informe ativos, pesos desejados, preços e dinheiro novo.
- Confira a soma dos objetivos e revise as compras sugeridas de ações inteiras.
- Mude um dado para comparar outro cenário.
Exemplo calculado
Imagine uma carteira com 60 ações de STOCK a 100 e 50 ações de BOND a 80. Os pesos desejados são 60 e 40 por cento. O valor atual é 10.000. Informe um novo aporte de 2.000, elevando o total modelado para 12.000.
Os valores desejados são 7.200 para STOCK e 4.800 para BOND. As diferenças são 1.200 e 800. O modelo sugere comprar 12 ações de STOCK e 10 de BOND, usando os 2.000. Esses dados reproduzem o cálculo dos testes. Outros preços podem deixar dinheiro sem alocação, porque só são compradas ações inteiras.
Quando usar esta calculadora
Use esta calculadora para estimar como dividir um novo aporte entre ativos com pesos desejados definidos. É útil quando todos os preços usam a mesma moeda e as compras serão de ações inteiras.
Defina a alocação desejada separadamente. Esta calculadora não avalia tolerância a risco, adequação do investimento, efeitos fiscais nem se uma conta deve ser rebalanceada.
Erros comuns de preenchimento
Informe a quantidade de ações que você possui, e não o valor total da posição, no campo de ações. Informe um preço para cada linha e confirme se as cotações correspondem à moeda exibida. Preço ausente ou moeda incompatível impede uma estimativa válida.
Confira se os objetivos somam 100 por cento dentro da tolerância indicada. Revise o dinheiro sem alocação e os pesos estimados. A regra que prioriza a maior diferença pode deixar dinheiro sobrando mesmo quando outra combinação de ações inteiras usaria mais.
Cálculo
ValorAtual = Σ(açõesᵢ × preçoᵢ)
CarteiraApósAporte = ValorAtual + DinheiroNovo
ValorDesejadoᵢ = CarteiraApósAporte × PesoDesejadoᵢ / 100
Diferençaᵢ = ValorDesejadoᵢ − ValorAtualᵢ
AçõesAComprarᵢ = min(piso(Diferençaᵢ / Preçoᵢ), piso(DinheiroRestante / Preçoᵢ))
As diferenças positivas são ordenadas da maior para a menor. Cada compra é limitada pela diferença e pelo aporte restante. O modelo usa ações inteiras e não inclui custos, impostos, variação de preço ou frações.
Premissas e limites
Este modelo aloca somente dinheiro novo. Nunca vende, não otimiza todas as combinações de ações inteiras e não garante que os pesos finais coincidam com os objetivos. Todo ativo precisa de preço. Os preços devem usar a mesma moeda e não há conversão cambial. A estimativa não inclui taxas, impostos, spreads, liquidação, mudanças de preço ou ações fracionárias.
Termos principais
- Peso desejado
- Os pesos desejados são percentuais do valor da carteira após adicionar o novo aporte.
- Diferença em dinheiro
- A diferença é o valor desejado em dinheiro menos o valor atual de um ativo.
- Alocação somente por compras
- A regra de compra ordena as diferenças positivas da maior para a menor e compra ações inteiras dentro do aporte.
Compare outras questões
Compare as compras propostas com ETF Overlap para verificar ativos duplicados entre fundos. Portfolio Beta e Maximum Drawdown mostram outras características da carteira, enquanto esta calculadora apenas transforma os objetivos escolhidos em compras de ações inteiras.
Quando o novo aporte não cobre uma diferença, compare a alocação atual com a desejada antes de considerar outras mudanças. Esta página não decide se uma alocação ou transação é adequada para alguém.
Perguntas frequentes
O que significa rebalancear uma carteira?
O rebalanceamento compara os pesos atuais da carteira com os pesos desejados. Esta calculadora modela compras financiadas por um novo aporte em dinheiro. Ela não vende ativos nem determina se a alocação desejada é adequada para alguém.
Como funciona a lista de compras?
O modelo soma o aporte ao valor atual, calcula o valor desejado de cada ativo e encontra a diferença em dinheiro. Ordena as diferenças positivas da maior para a menor e compra as ações inteiras que cabem na diferença e no dinheiro restante.
O resultado encontra a carteira matematicamente mais próxima?
É uma regra que só compra e prioriza a maior diferença. Depois de cada compra, considera a próxima maior diferença. O modelo não testa todas as combinações possíveis de ações, não vende ativos acima do objetivo e não garante a alocação mais próxima possível.
Quanto os pesos desejados devem somar?
Os objetivos devem somar 100 por cento, com tolerância de 0,01 ponto percentual. Por exemplo, uma soma de 99,995 por cento é aceita. Se dinheiro fizer parte da carteira, inclua esse valor como um ativo com peso próprio.
A calculadora compra ações fracionárias?
Não. A calculadora arredonda cada compra para baixo para ações inteiras. Se o dinheiro restante não comprar outra ação do próximo ativo, ele aparece como dinheiro sem alocação. Ações fracionárias não são modeladas.
Ferramentas relacionadas
ETF Overlap compara ativos de fundos, enquanto Portfolio Beta e Maximum Drawdown mostram outras medidas da carteira. Essas ferramentas respondem a perguntas diferentes desta estimativa de compras de ações inteiras.