Calculadora de queda máxima
Mede a maior queda percentual, a descida em unidades, as observações até à recuperação e o Índice Ulcer numa série ordenada de valores.
Como funciona
Cole uma série cronológica de valores de carteira, preços ou níveis de índice não negativos. Separe observações por vírgulas, espaços ou mudanças de linha. Use ponto decimal e não agrupe milhares. O primeiro valor tem de ser positivo e cada vírgula inicia uma observação.
Em cada observação, a calculadora compara o valor com o máximo anterior. Identifica o maior recuo percentual, o respetivo máximo e mínimo e a primeira observação posterior que recupera esse máximo. A linha temporal assinala o máximo, o mínimo, a recuperação e cada queda face a um máximo acumulado.
O Índice Ulcer é a raiz quadrada da média dos quadrados das quedas percentuais em todas as observações. Cada observação tem o mesmo peso, pelo que dados com intervalos irregulares podem distorcer a interpretação. A contagem de recuperação começa no mínimo, não no máximo.
Use valores ajustados ou unitizados se fluxos externos ou distribuições alterarem a série. Compare séries com a mesma moeda, escala, convenção de valorização e frequência. Não são inferidas datas nem duração de calendário.
Passo a passo
- Introduza valores cronológicos separados por vírgulas, espaços ou mudanças de linha.
- Confira o máximo, o mínimo, a queda percentual e a contagem de recuperação selecionados.
- Interprete o Índice Ulcer como um resumo por observação, não como previsão ou classificação.
Exemplo calculado
Na série 100, 120, 90, 110, 120, a maior queda percentual é de 25%, do máximo de 120 na observação 2 ao mínimo de 90 na observação 3. A queda desse episódio é de 30 unidades.
O valor regressa pela primeira vez ao máximo na observação 5, pelo que a recuperação demora 2 observações desde o mínimo. O Índice Ulcer é 11,79: a raiz quadrada da média dos cinco quadrados das quedas percentuais desde cada máximo acumulado.
Quando usar esta calculadora
Use a calculadora para resumir o maior recuo percentual e a contagem de recuperação numa série. O Índice Ulcer acrescenta uma medida das quedas em todas as observações.
Para comparar investimentos, use séries ajustadas ou unitizadas e alinhe moeda, escala, convenção de valorização e frequência. As quedas descrevem a amostra, não preveem o desempenho futuro nem substituem uma análise mais ampla.
Erros comuns
Não inclua datas, símbolos monetários, separadores de milhares nem texto. A vírgula separa observações, por isso 1,000 é lido como dois valores, não como mil. Um token inválido rejeita toda a série. Mantenha a ordem cronológica e a mesma convenção de valorização.
Não interprete a contagem de observações como tempo de calendário nem compare uma série só de preços com uma série de retorno total. Depósitos e levantamentos podem distorcer as quedas do saldo. Um resultado baixo nesta amostra não limita perdas futuras.
Fórmula e unidades
máximo_acumulado[i] = max(valores[0..i])
queda[i] = (máximo_acumulado[i] − valor[i]) / máximo_acumulado[i]
queda_máxima = max(queda[i]) × 100
queda_do_episódio = valor_do_máximo_selecionado − valor_do_mínimo_selecionado
observações_de_recuperação = índice_de_recuperação − índice_do_mínimo
Índice_Ulcer = √(média(queda[i]²)) × 100
O primeiro valor tem de ser positivo e os seguintes têm de ser finitos e não negativos. Máximos iguais mantêm o primeiro. Em caso de empate na maior queda percentual, seleciona-se o primeiro episódio. A queda em unidades pertence ao episódio escolhido pela percentagem. A recuperação conta desde o mínimo até ao primeiro valor posterior que alcança ou ultrapassa o máximo.
Pressupostos e limitações
O resultado descreve apenas a série fornecida e não prevê perdas futuras nem a sua probabilidade. Não infere datas, duração de calendário ou anualização. Intervalos irregulares dão mais peso a alguns períodos no Índice Ulcer porque cada observação conta por igual. Depósitos, levantamentos, comissões e distribuições podem alterar saldos ou preços; ajuste ou unitize a série antes de comparar investimentos. O primeiro valor tem de ser positivo e os seguintes podem ser zero, incluindo uma perda total. A queda em unidades depende da escala e das unidades.
Termos chave
- Queda máxima
- O maior recuo percentual desde um máximo acumulado até um mínimo posterior na série introduzida.
- Índice Ulcer
- Raiz quadrada da média dos quadrados das quedas percentuais desde cada máximo acumulado em todas as observações.
- Observações de recuperação
- Número de observações desde o mínimo selecionado até ao primeiro valor posterior que alcança ou ultrapassa o máximo desse episódio.
Comparar métodos
A queda máxima identifica o maior recuo percentual desde um máximo acumulado na série introduzida. Sharpe Sortino Ratio relaciona rendimentos e variação, enquanto Sequence of Returns Calculator mostra como a ordem dos rendimentos afeta um cenário de levantamentos. Cada método responde a uma pergunta diferente.
Portfolio Temperature analisa a concentração num cenário de tensão, enquanto Lost Decade Backtester explora um período histórico selecionado. Essas ferramentas acrescentam contexto que uma única série de valores não fornece.
Perguntas frequentes
O que mede a queda máxima?
A queda máxima é o maior recuo percentual desde um máximo acumulado até um mínimo posterior da série introduzida. A descida em unidades apresentada pertence ao mesmo episódio. Outro episódio pode ter uma descida absoluta maior e uma percentagem menor.
Como é calculado o Índice Ulcer?
O Índice Ulcer é a raiz quadrada da média dos quadrados das quedas percentuais desde cada máximo acumulado. Cada observação tem o mesmo peso, por isso interprete o resultado com uma série recolhida a intervalos regulares. Esta calculadora não atribui um limiar universal.
Como é contada a recuperação?
A recuperação conta observações desde o mínimo da queda máxima selecionada até ao primeiro valor posterior que alcança ou ultrapassa o máximo desse episódio. Se a série terminar antes, o resultado indica que ainda não recuperou. Não são inferidas datas nem duração de calendário.
Que formato deve ter a série?
Introduza valores por ordem cronológica, separados por vírgulas, espaços ou mudanças de linha. Use ponto decimal e não agrupe milhares. Cada vírgula separa observações. O primeiro valor tem de ser positivo e os seguintes podem ser zero. Não são aceites datas nem símbolos monetários.
Posso comparar saldos brutos de contas?
Depósitos e levantamentos podem alterar o saldo sem representar o desempenho do investimento. Use uma série ponderada pelo tempo ou unitizada, ou ajuste os fluxos externos antes de comparar quedas. Mantenha moeda, escala, convenção de valorização e frequência iguais.
Ferramentas relacionadas
Use Sharpe Sortino Ratio para comparar rendimentos e variação, Sequence of Returns Calculator para analisar o momento dos levantamentos, Portfolio Temperature para observar concentração e Lost Decade Backtester para explorar um período histórico. Cada ferramenta usa dados e pressupostos diferentes.