Calculadora de Índice Sharpe e Sortino
Calculadora gratuita de índice Sharpe e Sortino para medir retornos ajustados ao risco. Insira retorno, taxa livre de risco e volatilidade para calcular ambos os índices instantaneamente.
Gosta desta ferramenta? Ajude a manter o portfolios.tools gratis para sempre.
Como Funciona
Selecione o modo simples para inserir o retorno anualizado da sua carteira, a taxa livre de risco (ex. rendimento do Tesouro a 10 anos) e o desvio padrão anualizado da carteira. A calculadora computa instantaneamente o índice de Sharpe (retorno ajustado ao risco total) e o índice de Sortino (retorno ajustado ao risco de queda). Insira 12% de retorno, 4% livre de risco e 15% de volatilidade para comparar uma carteira de crescimento com faixas de interpretação comuns.
Mude para o modo avançado para colar uma série de retornos periódicos (diários, mensais ou anuais). A ferramenta calcula a média aritmética, o desvio padrão de retornos em excesso e o desvio negativo (desvio padrão apenas de retornos negativos). Depois anualiza tudo com base no período selecionado e calcula ambos os índices. Cole 60 meses de retornos de um fundo para reproduzir independentemente as figuras de Sharpe da lâmina.
de retornos negativos). Depois anualiza tudo com base no período selecionado e calcula ambos os índices. Cole 60 meses de retornos de um fundo para reproduzir independentemente as figuras de Sharpe da lâmina.
Calculadora de Índice Sharpe e Sortino. Índices mais altos indicam melhores retornos ajustados ao risco.
Passo a passo
- Insira seus dados em Calculadora de Índice Sharpe e Sortino.
- Revise tabelas, graficos e metricas resumidas.
- Ajuste premissas e compare cenarios antes de agir.
Exemplo pratico
Selecione o modo simples para inserir o retorno anualizado da sua carteira, a taxa livre de risco (ex.
Calculadora de Índice Sharpe e Sortino: Mude para o modo avançado para colar uma série de retornos periódicos (diários, mensais ou anuais).
Quando usar esta calculadora
Quando usar esta calculadora: Calcule os índices de Sharpe e Sortino para medir os retornos ajustados ao risco da carteira.
Calculadora de Índice Sharpe e Sortino. portfolios.tools
Erros comuns
Erros comuns: Selecione o modo simples para inserir o retorno anualizado da sua carteira, a taxa livre de risco (ex.
Calculadora de Índice Sharpe e Sortino. Mude para o modo avançado para colar uma série de retornos periódicos (diários, mensais ou anuais).
A Fórmula
Índice de Sharpe = (Rp − Rf) / σp
Índice de Sortino = (Rp − Rf) / σd
onde Rp = retorno da carteira, Rf = taxa livre de risco
σp = desvio padrão dos retornos
σd = desvio de baixa (apenas retornos abaixo da meta)
Índices mais altos indicam melhores retornos ajustados ao risco. Sharpe penaliza toda volatilidade igualmente. Sortino penaliza apenas volatilidade negativa, preferido para distribuições de retorno assimétricas. Use pelo menos 36 observações mensais para estimativas estáveis.
Limitacoes e premissas
Índices mais altos indicam melhores retornos ajustados ao risco. Sharpe penaliza toda volatilidade igualmente. Sortino penaliza apenas volatilidade negativa, preferido para distribuições de retorno assimétricas. Use pelo menos 36 observações mensais para estimativas estáveis. Calculadora de Índice Sharpe e Sortino.
Termos chave
- O que o índice de Sharpe realmente me diz
- O índice de Sharpe mede retorno por unidade de risco total (desvio padrão).
- Por que devo usar Sortino em vez de Sharpe
- O índice de Sortino penaliza apenas a volatilidade negativa: o risco de perder dinheiro.
- Premissa do modelo
- Embora benchmarks dependam das condições de mercado, um bom índice de Sharpe geralmente está acima de 1, um muito bom acima de 2, e acima de 3 é excelente.
Comparar alternativas
Mais calculadoras disponíveis: rebalanceamento de carteira, gráfico de ações, comparador de juros compostos, calculadora de juros de margem, breakeven de opções, YTM de títulos e muitas mais.
portfolios.tools comparar alternativas Calculadora de Índice Sharpe e Sortino.
Perguntas frequentes
O que o índice de Sharpe realmente me diz?
O índice de Sharpe mede retorno por unidade de risco total (desvio padrão). Diz se os retornos da carteira vêm de decisões inteligentes ou risco excessivo. Um índice acima de 1 significa que você é compensado pelo risco assumido. Compare o Sharpe do seu fundo com o S&P 500 no mesmo período para julgar a habilidade do gestor versus exposição beta.
Por que devo usar Sortino em vez de Sharpe?
O índice de Sortino penaliza apenas a volatilidade negativa: o risco de perder dinheiro. Ignora volatilidade positiva (ganhos), que é o que investidores realmente valorizam. Isso o torna uma medida mais realista para a maioria das carteiras. Estratégias de trend following e renda de opções frequentemente parecem melhor em Sortino que Sharpe porque movimentos positivos não são penalizados.
O que é um bom índice de Sharpe?
Embora benchmarks dependam das condições de mercado, um bom índice de Sharpe geralmente está acima de 1, um muito bom acima de 2, e acima de 3 é excelente. Um Sortino acima de 2 é considerado muito sólido. Bases de dados de hedge funds reportam Sharpe mediano equity long short perto de 0.5 a 0.8 em ciclos completos.
Quando devo usar o modo simples vs modo avançado?
Use o modo simples se você só conhece retorno anualizado, taxa livre de risco e desvio padrão (de uma lâmina de fundo, por exemplo). Use o modo avançado quando tiver uma série bruta de retornos periódicos e quiser calcular os índices diretamente a partir de dados históricos.
Os retornos diários e mensais são anualizados automaticamente?
Sim. O cálculo é anualizado independentemente da frequência de entrada. Retornos diários são escalados por √252, mensais por √12, e anuais não precisam de escalonamento. Isso garante que os índices sejam diretamente comparáveis entre horizontes temporais. Igual o período da taxa livre de risco ao dos seus retornos antes de anualizar.
Como uso esta calculadora de índice Sharpe e Sortino no celular ou tablet?
Sim. Calculadora de Índice Sharpe e Sortino funciona em qualquer navegador movel moderno. Dados opcionais ficam apenas no seu dispositivo.
Onde meus dados sao armazenados em Calculadora de Índice Sharpe e Sortino?
Em nenhum servidor nosso. Os calculos rodam localmente no seu navegador.
Devo usar Calculadora de Índice Sharpe e Sortino para decisoes fiscais ou legais?
Nao. Calculadora de Índice Sharpe e Sortino fornece estimativas educativas. Consulte um profissional qualificado antes de decisoes importantes.
Ferramentas Relacionadas
Mais calculadoras disponíveis: rebalanceamento de carteira, gráfico de ações, comparador de juros compostos, calculadora de juros de margem, breakeven de opções, YTM de títulos e muitas mais. Use a calculadora de drawdown máximo junto com Sharpe para ver se índices fortes escondem grandes perdas pico a vale.